近期，多家銀行理財(cái)公司發(fā)布理財(cái)產(chǎn)品費(fèi)率優(yōu)惠公告，涉及申購(gòu)費(fèi)、管理費(fèi)、銷售服務(wù)費(fèi)等，部分理財(cái)產(chǎn)品的管理費(fèi)、銷售服務(wù)費(fèi)甚至降至零。

銀行理財(cái)產(chǎn)品為何紛紛降費(fèi)？多位業(yè)內(nèi)人士表示，從公告中不難看出，此次費(fèi)率下調(diào)是一種階段性的優(yōu)惠活動(dòng)，此舉更多的是機(jī)構(gòu)針對(duì)新產(chǎn)品或特色產(chǎn)品的營(yíng)銷方法，以贏得投資者關(guān)注，也是一種讓利于投資者的方式。

30多款理財(cái)產(chǎn)品下調(diào)費(fèi)率

據(jù)記者不完全統(tǒng)計(jì)，今年6月以來(lái)，已有中銀理財(cái)、華夏理財(cái)、光大理財(cái)?shù)?0余家理財(cái)公司發(fā)布費(fèi)率調(diào)整公告，對(duì)旗下理財(cái)產(chǎn)品費(fèi)率進(jìn)行下調(diào)，主要涉及管理費(fèi)、銷售服務(wù)費(fèi)、產(chǎn)品申贖費(fèi)等，目前費(fèi)率下調(diào)的理財(cái)產(chǎn)品數(shù)量已超過(guò)30款。

此次費(fèi)用涉及范圍很廣，不僅有銷售服務(wù)費(fèi)、投資管理費(fèi)，有的產(chǎn)品還下調(diào)了產(chǎn)品固定管理費(fèi)、產(chǎn)品申贖費(fèi)。費(fèi)率下調(diào)幅度也不小，甚至有理財(cái)公司將部分產(chǎn)品管理費(fèi)、申購(gòu)費(fèi)降至零。

比如，寧波銀行子公司寧銀理財(cái)近期發(fā)布的《關(guān)于寧銀理財(cái)寧欣天天鎏金現(xiàn)金管理類理財(cái)產(chǎn)品 1 號(hào)部分份額費(fèi)率優(yōu)惠的公告》，寧欣天天鎏金現(xiàn)金管理類理財(cái)產(chǎn)品1號(hào)-C份額的固定管理費(fèi)從此前的0.4%降至0，優(yōu)惠起始日期為6月28日，截止日期為7月31日。

興業(yè)銀行旗下興銀理財(cái)?shù)姆€(wěn)添利短債3號(hào)B產(chǎn)品將銷售服務(wù)從0.30%降至0.28%，興銀穩(wěn)添利陸盈1號(hào)A產(chǎn)品將投資管理費(fèi)從0.30%降至0.25%，下調(diào)時(shí)間為7月1日到7月31日。

招商銀行旗下招銀理財(cái)也在近期表示，擬對(duì)招銀理財(cái)招睿增利90號(hào)封閉式固定收益類理財(cái)計(jì)劃產(chǎn)品給予階段性費(fèi)率優(yōu)惠，其產(chǎn)品銷售服務(wù)費(fèi)從0.15%降至0.05%，優(yōu)惠日期從7月11日開(kāi)始。另外，7月4日至10月3日期間，對(duì)招銀理財(cái)招睿卓遠(yuǎn)系列一年定開(kāi)9號(hào)增強(qiáng)型固定收益類理財(cái)計(jì)劃給予階段性費(fèi)率優(yōu)惠，產(chǎn)品固定投資管理費(fèi)將由0.2%降至零。

降低費(fèi)率成新趨勢(shì)

根據(jù)中國(guó)理財(cái)網(wǎng)發(fā)布的《中國(guó)銀行業(yè)理財(cái)市場(chǎng)年度報(bào)告（2022）》，截至2022年底，銀行理財(cái)市場(chǎng)存續(xù)規(guī)模27.65萬(wàn)億元，較年初下降4.66%。

產(chǎn)品數(shù)量及收益方面，去年銀行理財(cái)全年累計(jì)新發(fā)理財(cái)產(chǎn)品2.94萬(wàn)只，募集資金89.62萬(wàn)億元，為投資者創(chuàng)造收益8800億元，各月度理財(cái)產(chǎn)品平均收益率為2.09%。

投資者數(shù)量方面，隨著銀行理財(cái)產(chǎn)品投資門(mén)檻的大幅降低，產(chǎn)品種類不斷豐富，截至2022年底，持有理財(cái)產(chǎn)品的投資者數(shù)量為9671萬(wàn)個(gè)，較年初增長(zhǎng)18.96%。

對(duì)于投資者來(lái)說(shuō)，銀行理財(cái)產(chǎn)品費(fèi)率下調(diào)意味著購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品投資成本的相對(duì)下降和投資風(fēng)險(xiǎn)的部分降低。

業(yè)內(nèi)人士分析稱，在當(dāng)前股市不景氣的情況下，銀行理財(cái)預(yù)期收益率呈下降態(tài)勢(shì)，如果此時(shí)還維持原有的費(fèi)率水平顯然不利于新產(chǎn)品的募集和原有理財(cái)規(guī)模的維持，而各家銀行間在理財(cái)費(fèi)率方面的競(jìng)爭(zhēng)則成為推動(dòng)降低費(fèi)率的直接因素。也就是說(shuō)，降低費(fèi)率及時(shí)順應(yīng)行業(yè)發(fā)展態(tài)勢(shì)的需要，也是行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)之下的必然選擇。

值得注意的是，這輪費(fèi)率下調(diào)將不會(huì)只是一個(gè)短期行為，而是會(huì)成為一個(gè)長(zhǎng)期趨勢(shì)。業(yè)內(nèi)人士預(yù)測(cè)，在未來(lái)幾個(gè)月或一年內(nèi)，會(huì)有更多的銀行理財(cái)子公司跟隨下調(diào)費(fèi)率的步伐。在金融監(jiān)管政策的背景下，理財(cái)產(chǎn)品費(fèi)率將在本次下降之后仍呈緩慢下降，并逐步走向穩(wěn)定和分層的趨勢(shì)，一些收益和聲譽(yù)較好的頭部機(jī)構(gòu)將有可能維持相對(duì)較高的費(fèi)率，而一些中小理財(cái)機(jī)構(gòu)則會(huì)以較低的費(fèi)率吸引理財(cái)投資者。

10萬(wàn)半年多賺2300多元

去年年底，市民周女士買(mǎi)的銀行理財(cái)產(chǎn)品一度出現(xiàn)虧損，好在最近幾個(gè)月回升速度很快，不但抹平了虧損，半年時(shí)間，10萬(wàn)元還給她賺出了2300多元收益。

在某國(guó)企上班的陳先生近期也收獲了不錯(cuò)的收益。陳先生買(mǎi)了某城商行的40萬(wàn)元理財(cái)產(chǎn)品，目前已浮盈超過(guò)2.5萬(wàn)元，“我不會(huì)炒股，其他賺錢(qián)的路子也沒(méi)有，還是買(mǎi)這種銀行理財(cái)吧?！?/p>

考慮購(gòu)買(mǎi)“穩(wěn)健的銀行理財(cái)產(chǎn)品”，這不僅僅是周女士、陳先生的選擇。銀行理財(cái)是目前投資者最重要的理財(cái)方式之一。截至2022年底，銀行理財(cái)市場(chǎng)存續(xù)規(guī)模達(dá)27.65萬(wàn)億元。

今年以來(lái)，在利率下行背景下，存款“搬家”到銀行理財(cái)?shù)默F(xiàn)象較為顯著，如何配置銀行理財(cái)受到關(guān)注。不過(guò)，銀行理財(cái)收益凈值化后，銀行理財(cái)收益率變化與債市、股市波動(dòng)等諸多因素有關(guān)，投資者在購(gòu)買(mǎi)銀行理財(cái)時(shí)，不要迷信歷史高收益率，不盲目投資。

上半年，受益于債市走強(qiáng)，固收類銀行理財(cái)收益率表現(xiàn)亮眼，投資者更關(guān)注下半年收益率走勢(shì)。

面對(duì)眾多的理財(cái)方式，投資者可以先把支出進(jìn)行合理分類，包括日常消費(fèi)、應(yīng)急儲(chǔ)備、長(zhǎng)期投資等，再利用現(xiàn)有金融工具實(shí)現(xiàn)每個(gè)細(xì)項(xiàng)目標(biāo)，以進(jìn)行合理財(cái)富規(guī)劃。選擇金融工具時(shí)，要結(jié)合流動(dòng)性需求以及風(fēng)險(xiǎn)收益目標(biāo)綜合判斷、多元投資，不盲目跟風(fēng)，選擇與自身需求相匹配的產(chǎn)品。

具體來(lái)說(shuō)，如果追求保本，同時(shí)短期內(nèi)也不會(huì)使用資金，可以選擇投資銀行定期存款或者保險(xiǎn)年金等產(chǎn)品；如果可以接受一定的折損風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)追求低波動(dòng)以及高于存款的收益，可以選擇固收類銀行理財(cái)、債券型基金或者低風(fēng)險(xiǎn)的信托產(chǎn)品，其中流動(dòng)性需求更高的投資者可以關(guān)注貨幣基金或者現(xiàn)金理財(cái)；如果風(fēng)險(xiǎn)承受能力更高，希望以較大風(fēng)險(xiǎn)博取更高收益，可以選擇權(quán)益類基金。