吳暢/制圖

今年的基金發(fā)行市場，多類基金產品發(fā)行情況不及預期，有的甚至難以維持原有規(guī)模。而接下權益類產品“接力棒”的固收類產品，年內同樣經歷了不小的波折。

近段時間以來，股債市場震蕩加劇，投資者對于穩(wěn)健型產品的需求愈發(fā)高漲，與低風險偏好訴求相契合的同業(yè)存單指數基金得到市場的廣泛關注。首批同業(yè)存單指數基金發(fā)行已滿一年，因其相對穩(wěn)定的收益率和規(guī)模，被不少投資者稱為今年的新晉“網紅”產品。

大量資金涌入，首批產品規(guī)模翻倍

2021年12月3日，南方、富國、鵬華、中航、華富、惠升6家公募旗下同業(yè)存單AAA指數基金作為首批獲批產品同步開售。首批產品“開閘”后，有多名基金管理人陸續(xù)申請設立同業(yè)存單指數基金，目前該類產品的數量已經達80余只。

“出道”便走紅的同業(yè)存單指數基金到底是何來頭？跟市場上各類產品一樣，同業(yè)存單指數基金的名字中，“指定”了投資標的。中證指數有限公司顯示，該類產品主要跟蹤中證同業(yè)存單AAA指數，將80%以上的基金資產投資于該指數的成份券及備選成份券。投資標的不同，讓同業(yè)存單指數基金具備了期限短、流動性好、風險較低等特征。

如今，首批6只產品已經“滿周歲”，相較近期波動較大的債基表現(xiàn)，同業(yè)存單指數基金憑借“穩(wěn)”字“出線”，規(guī)模及業(yè)績均呈現(xiàn)較好的發(fā)展態(tài)勢。

數據顯示，截至2022年三季度末，首批發(fā)行的6只同業(yè)存單AAA指數基金的合計規(guī)模已達322.87億元，較發(fā)行時的152.39億元翻倍。其中，基金資產凈值最高的鵬華中證同業(yè)存單AAA指數基金達到了84.38億元，緊隨其后的南方中證同業(yè)存單AAA指數基金、富國中證同業(yè)存單AAA指數基金產品規(guī)模也達到了83.21億元和79.06億元，較發(fā)行規(guī)模分別增長250.1%、2.38%、341.07%。

排在后3位的惠升基金、華富基金、中航基金旗下的同業(yè)存單AAA指數基金，產品規(guī)模不及前3位，分別為35.85億元、26.66億元和13.71億元。但規(guī)模增長率并不低，較成立之初分別增長124.28%、299.48%、113.05%。

收益表現(xiàn)亮眼，平均收益率超貨基

基金產品要留住投資者，收益表現(xiàn)和投資策略是重要指標。

截至12月2日，已“滿周歲”的6只同業(yè)存單指數基金產品表現(xiàn)穩(wěn)健，成立至今回報率在1.8%-2.47%不等，并且每個季度都實現(xiàn)了正收益。

具體來看，今年以來收益表現(xiàn)最為亮眼的是鵬華中證同業(yè)存單AAA指數基金，收益率為2.21%。富國基金、惠升基金旗下中證同業(yè)存單AAA指數基金緊隨其后，年內收益率均超2%，分別為2.17%、2.05%。

排在后3位的南方基金、中航基金、華富基金旗下產品，收益率也分為1.96%、1.72%、1.7%。總的來說，6只“首發(fā)”產品的年內平均收益率為1.97%，超越同期貨幣市場基金1.66%的年內平均收益率表現(xiàn)。

除首批6只產品外，還有不少在今年新成立、運行時間在半年左右的同業(yè)存單AAA指數基金也實現(xiàn)了超1%的收益率。

“年內權益市場波動較大，低波動的產品更容易受到關注?！蔽沂幸患疑虡I(yè)銀行工作人員說，同業(yè)存單指數基金投資門檻相對較低，一般為1元起，并且不設置認購費、申購費、贖回費，是不少對流動性要求較高的投資者的首選。

同時，同業(yè)存單指數基金還具備產品期限短、市場大、流動性好等特點，且所投金融工具發(fā)行主體的信用評級高，風險較低，也有投資者將其作為多元化資產配置、平滑組合風險的投資工具。